Иванов-Шиц Алексей Кириллович – профессор Кафедры математических методов и информационных технологий
Professor of Economics, Management Information Systems, and Computer Science, Director of Multidisciplinary Research Center
В данной работе сделана оценка степени интеграции экономики России в мировую (глобальную) экономику на примере изучения корреляции индексов фондовых рынков. Для этого был использован новый подход, названный авторами асимметричным по времени корреляционным анализом (time-shift asymmetric correlation analysis). Раз- виваемый метод позволяет указать роль (ведущего или ведомого) исследуемого рынка. Проведенный анализ свиде- тельствует об усилении интеграции экономики России в глобальное экономическое пространство. Показано, что российский фондовый рынок наиболее сильно коррелирован с европейскими рынками, однако в последние два кри- зисных года влияние экономики США на российский рынок резко возросло.
Correlations between Russian and some world leading stock market indices were analyzed to assess a degree of global integration of Russian economy. For this purpose, a new method of time-shift asymmetric correlation analysis was used. The method helps identify which stock market sets the pace and which one follows the lead. The analysis showed a growing trend in global integration of Russian economy. Particularly, it was shown that Russian stock market is getting more correlated with the European stock market while the leading (pace making) role of the U.S. markets keeps growing in the recession of 2008.
The authors declare that there are no conflicts of interest present.